Мобильный оператор «Vodafone Украина» (ПАО «ВФ Украина») объявил о начале седьмого тендера по погашению своих еврооблигаций. На этот раз компания готова выкупить ценные бумаги на общую сумму $1,185 млн по цене 98% от номинала. Об этом сообщает «Интерфакс-Украина».
Этот шаг является частью обязательств оператора перед инвесторами, связанных с возобновлением выплаты дивидендов.
Почему компания выкупает собственные долги?
Согласно правилам выпуска еврооблигаций, «Водафон Украина» обязана предложить держателям облигаций покупку ценных бумаг на сумму, эквивалентную сумме дивидендов, выплачиваемых за пределами Украины.
Поскольку НБУ в настоящее время ограничивает вывод дивидендов лимитом в 1 млн евро в месяц, оператор производит выплаты траншами. Соответственно, пропорционально этим выплатам компания также проводит торги по выкупу облигаций:
- 3 февраля был выплачен очередной транш дивидендов в размере 50,9 млн грн (около 1 млн евро).
- Заявки инвесторов на выкуп облигаций продолжатся до 17 февраля.
- Расчеты запланированы до 24 февраля.
История погашения и статус долга
Это уже седьмой подобный тендер. Всего по итогам предыдущих шести этапов компания выкупила свои облигации на сумму около $20,4 млн.
На начальных этапах компания пыталась выкупить долг с большим дисконтом (даже по 85-90% от номинала), но три последних тендера прошли по цене 98%.
В обращении остаются еврооблигации номинальной стоимостью $279,182 млн со сроком погашения февраль 2027 года.
Финансовое положение и источники средств
Для финансирования погашения облигаций и выплаты дивидендов «Vodafone Украина» привлекает заемные средства у связанных структур (Telco Investments BV и Cemin BV), поскольку у компании есть ограничения на использование собственного денежного потока для этих целей.
При этом оператор демонстрирует стабильные финансовые результаты:
- За 9 месяцев отчетного периода чистая прибыль выросла на 10,7% (до 3,45 млрд грн).
- Выручка выросла на 13,3% (до 19,03 млрд грн).
